“股神”巴菲特旗下的伯克希尔-哈撒韦（下简称“伯克希尔”）在2023年第二季度实现了历史新高的营业利润，达到了1004亿美元。
根据伯克希尔公布的财报，二季度营收为9250.3亿美元，去年同期为7620.1亿美元。归属于股东的净利润为3591.2亿美元，去年同期为亏损4362.1亿美元。营业利润为1004亿美元，同比增长7%。
财报还显示，伯克希尔在二季度的投资收益为2420亿美元，上半年达到4760亿美元。而去年同期则是亏损5300亿美元和5380亿美元。这主要是由于美联储过度加息导致美股进入熊市所致。
截至二季度末，伯克希尔总资产规模达到了10415.73亿美元，首次突破1万亿美元，而三月底时为9970.72亿美元。
尽管美国股市持续上涨，伯克希尔似乎对过高的估值仍保持谨慎态度。在二季度，伯克希尔净卖出了800亿美元的股票，并且回购步伐也有所放缓。截至六月底，伯克希尔持有的现金和短期国债达到了1474亿美元，接近历史最高水平。
营业利润的创历史新高主要得益于保险业务业绩的改善和投资组合的强劲表现。由于利率上升以及旗下汽车保险公司Geico的业绩超出预期，伯克希尔二季度保险业务利润同比增长了38%。具体来看，二季度伯克希尔的保费收入为2056.1亿美元，销售与服务收入达到3912.6亿美元，租赁收入为207.9亿美元，利息、分红和其他投资收益为384.6亿美元，铁路、公用设施和能源收入为2689.1亿美元。
爱德华·琼斯公司分析师吉姆·沙纳汉表示：“这里的故事是利率和股票估值。高利率对投资收入的盈利影响正在抵消相同利率造成的经济疲软。”
在持仓动向方面，伯克希尔在二季度净卖出了价值1255亿美元的股票，仅买入457亿美元，成为股票净卖家。截至二季度末，伯克希尔的股权投资公允价值为3534亿美元，其中五大重仓股苹果公司（1776亿美元）、美国运通（264亿美元）、美国银行（296亿美元）、可口可乐（241亿美元）以及雪佛龙（194亿美元）的集中度升至78%。值得一提的是，二季度雪佛龙的持仓市值下滑了7%。
在股票回购和现金储备方面，伯克希尔在二季度回购了约14亿美元的普通股，较一季度的44亿美元大幅下降。截至六月30日，伯克希尔手握现金1474亿美元，接近历史新高，较一季度末的1306亿美元增长了近13%。CFRA Research分析师Cathy Seifert表示：“他们不喜欢估值。”
总体来看，伯克希尔本季度表现强劲，但有机增长的趋势并不那么明显。塞弗特补充道：“投资者关心的问题是如何在不进行更频繁收购的情况下实现公司的强劲增长。”
此外，伯克希尔还披露了其旗下多家子公司的最新动态。报告显示，由于平均保费的上升、事故的减少和广告支出的减少抵消了有效保单的下降，Geico二季度税前承保利润达到了51.4亿美元，连续第二个季度实现盈利。伯克希尔持有该公司92%的股份。
伯克希尔-哈撒韦能源的总体利润基本持平，达到了7.85亿美元。但是伯克希尔表示，旗下的太平洋电力公司可能面临10.2亿美元的罚款，其中6.08亿美元不纳入保险范围，这是因为该公司在2020年俄勒冈州的一系列山火中被裁定承担责任，被命令向17名提起诉讼的房主支付数千万美元的赔款，并承担更广泛的损害赔偿责任。太平洋电力公司表示将对此进行上诉。
截止到5日，伯克希尔A类股的收盘价为533600美元，比历史高点低约2%。今年迄今为止，伯克希尔的股价上涨了14%，而标普500指数同期上涨了17%。